はじめまして、はるパパです。
さて本日は、
コチラの本をご紹介します。
「毎月お小遣いが振り込まれるから、
本当に助かるわ～」
毎月分配型に投資している人から、
実際に聞いた言葉です。
そのお小遣いの正体、
本当に理解しているでしょうか？
毎月振り込まれるお小遣い、
正確には分配金と呼ばれるものです。
分配金と聞くと、
投資利益から分配と思いがち。
実は投資利益からではなく、
元本から分配されることもあるのです。
冷静に考えてみましょう。
毎月投資で利益が出ますか？
出るわけがないですよね。
そんな投資があったら皆やってます。
利益が出ない時、
どこから分配金が支払われてるのか？
元本から支払われているので、
資産減少を伴う仕組みなのです。
これを知らずに放置するとどうなるか？
大切な資産が減り続けます。
分配金をもらっていたつもりが、
気づけば元本が半分という事態にも。
老後資金は一度減らすと、
簡単には回復しません。
これでは困りますよね。
では、
どうすればいいでしょうか？
投資しないのがベストですが、
活用次第では老後の戦略になる。
でも、
老後の戦略って何？
そんな方にオススメなのが、
コチラの本です。
老後は「資産を育てる」フェーズから、
「資産を取り崩す」フェーズに移行です。
もし生活費が不足する場合、
銀行から毎月現金を下ろす必要がある。
でもその代わりに、
毎月分配金で受け取る選択肢もある。
これが本書に書かれている戦略です。
毎月分配型の投資信託は、
高齢者に根強い人気があります。
もし高齢の親御さんがご希望するなら、
無下に否定するのも気が引ける。
本書で毎月分配型を正しく理解し、
理解した上で買うなら良いのでは？
証券会社の営業マンではなく、
子どものあなたが説明すればいい。
毎月分配型がなんとなく不安。
親にどう説明すればいいのかわからない。
もしこのようなお悩みをお抱えなら、
ぜひ本書をご覧ください。
それでは本書の感想・レビュー、
ブログで紹介します。
皆様の参考になれば幸いです。
目次
第1章：分配金生活（入門編）
第1章で参考になると思った箇所、
コチラです。
・「普通分配金」と「元本払戻金（特別分配金）」の違いとは
＜違い＞
①普通分配金 ：投資信託の運用益から分配される（課税）
②元本払戻金（特別分配金）：あなたが投資した元本が原資となり分配される（非課税）
分配金には2種類あります。
毎月分配型で問題視されているのは、
②ですね。
投資元本から分配しているので、
投資元本が減ってしまうのです。
タコ足配当なんて書かれてますが、
意外と知らない人が多いので要注意。
本書には分配例も書かれています。
①②の違いによって、
どちらの分配金が支払われるかが変わる。
↓はどちらも500円が分配されますが、
②は元本取り崩しなのです。
利益から払われてるわけじゃなく、
資産も減っている状態なので要注意。
銀行預金を引き出したら減るのと、
同じ感覚ですね。
＜利益の場合＞
①8000円 ：毎月分配型の投資信託購入
②8500円 ：分配金を支払う際の基準価額
②-①500円：利益なので500円を普通分配金で受け取る
＜損失の場合＞
①9000円 ：毎月分配型の投資信託購入
②8500円 ：分配金を支払う際の基準価額
②-①‐500円：損失なので500円を元本払戻金で受け取る
第2章：「私の」分配金生活（実践編）
第2章で参考になると思った箇所、
コチラです。
・分配金を使った「じぶん年金」の作り方
＜ポイント＞
①年金だけで生活できる人はほぼいない
②年金以外に収入がなければ、銀行の普通口座から「ただ漠然と不足額を下ろす」しか選択肢がない
③毎月分配型の投資信託に投資し、将来の利益分配金の受領の可能性を残しつつ、元本払戻金を非課税で受け取る（＝普通口座から下ろすのと変わらない）
①は家庭によりけりですね。
正社員共働き家庭なら、
ダブルで厚生年金が見込めるので、
年金だけで生活できなくもない。
それ以外の家庭だと、
厚生年金が減ったり無かったりなので、
厳しいかもしれませんね。
不足分をどこから取り崩すか？
それが②と③の違いです。
もし利益分配金が出ないなら、
②も③も大差ありません。
毎月分配型に投資しておけば、
利益分配金が出る可能性がある。
だからその可能性を見据えて、
③オススメと本書に書かれてます。
老後であれば、
わからなくもない戦略ですね。
現役時代の資産を取り崩すのが、
老後フェーズだと思ってます。
老後に取り崩せるだけの資産を築くには、
現役時代に毎月分配型はオススメしない。
老後の取り崩しフェーズに入ったら、
毎月分配型への投資はアリですね。
第3章：進化する「じぶん年金」生活（応用編）
第3章で参考になると思った箇所、
コチラです。
・スムーズな「定年後生活」へ向けて
＜本書の想定＞
・2000万円を毎月分配型に投資する
・毎月の分配金は約24万円になる
これは1つの目安ですね。
実際は不足分だけ用意すればOKです。
不足分の計算式は、
①年金額/月－②生活費/月ですね。
①－②のマイナス分だけ、
毎月の分配金でもらえればいい。
もしプラスなら、
毎月の分配金は好きなように使えます。
①年金額/月は、
「ねんきん定期便」で把握できます。
②生活費/月は、
2人世帯で平均約23万円です。
不足額は人それぞれ違うので、
ご自身で計算してみてください。
まとめ
各章で参考になると思った箇所、
まとめました。
第1章：分配金生活（入門編）
・「普通分配金」と「元本払戻金（特別分配金）」の違いとは
＜違い＞
①普通分配金 ：投資信託の運用益から分配される（課税）
②元本払戻金（特別分配金）：あなたが投資した元本が原資となり分配される（非課税）
＜利益の場合＞
①8000円 ：毎月分配型の投資信託購入
②8500円 ：分配金を支払う際の基準価額
②-①500円：利益なので500円を普通分配金で受け取る
＜損失の場合＞
①9000円 ：毎月分配型の投資信託購入
②8500円 ：分配金を支払う際の基準価額
②-①‐500円：損失なので500円を元本払戻金で受け取る
第2章：「私の」分配金生活（実践編）
・分配金を使った「じぶん年金」の作り方
＜ポイント＞
①年金だけで生活できる人はほぼいない
②年金以外に収入がなければ、銀行の普通口座から「ただ漠然と不足額を下ろす」しか選択肢がない
③毎月分配型の投資信託に投資し、将来の利益分配金の受領の可能性を残しつつ、元本払戻金を非課税で受け取る（＝普通口座から下ろすのと変わらない）
第3章：進化する「じぶん年金」生活（応用編）
・スムーズな「定年後生活」へ向けて
＜本書の想定＞
・2000万円を毎月分配型に投資する
・毎月の分配金は約24万円になる
まとめ
分配金の取り崩し戦略について、
3章構成で書かれています。
まず、
普通分配金と元本払戻金（特別分配金）、
この違いを理解する必要がある。
普通分配金は運用益から支払われ、
元本払戻金は元本から支払われる。
そのため、
元本払戻金は「タコ足配当」と呼ばれ、
資産が減る点に注意が必要です。
資産が減るなら、
毎月分配型は止めた方が良いのでは？
現役にはオススメしないけど、
老後なら活用の余地あり。
老後は資産を取り崩す時期であり、
年金だけでは足りない人もいるので。
銀行から現金を下ろす代わりに、
毎月分配金を受け取る仕組みは一案。
投資信託の生成次第では、
分配金が増える可能性もあります。
毎月分配金の目安は、
「年金額－生活費」の不足分のみです。
年金額は「ねんきん定期便」で確認でき、
生活費の目安は2人世帯で月平均23万円。
この差額を把握し、
自分に必要な分配金額を逆算することで、
無理のない資金設計が可能になります。
毎月分配型の投信、
高齢者に人気なのはよくわかります。
個人的にはオススメしないけど、
分配金を楽しみにする人がいるのも現実。
毎月分配型の投資信託を理解し、
わかった上で買うなら止めません。
毎月分配型の中身を知りたい方。
毎月分配型の活用方法を知りたい方。
いますぐ本書をお買い求めください。
買ってからタコ足配当に気づいても遅い。
買う前に中身を理解し、
取り崩しまで想定してから買いましょう。
本書のお値段は990円、
本書はコチラ（↓）から購入できます。
お問い合わせ｜子供へのお金の教育 (children-money-education.com)
この記事を書いたのは・・・
はるパパ
- 小学5年生のパパ
- 子どもの教育（世界一厳しいパパ塾？）、ブロガー、投資家
- 投資の悪いイメージを払拭したい（難しい、怪しい、損する）
